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作者/薛洪言（苏宁金融研究院互联金融中心主任）来历：洪言微语，本文是授权九卦金融圈发布。

“近几年云核算、大数据、人工智能、区块链等技能的展开或许在不远的将来‘作用大迸发’，商业银行是捉住这股浪潮完结蜕变，仍是让移动付出的失利在其他范畴重演，要害是未来三年的作为。……为习惯科技带来的环境剧变，商业银行有必要进行超逸短期利益的严重布局，从根本上改变运营办理模式。”

这段话摘自招行2017年年报，充溢危机感，也浸透热情，奏响了银职业进军金融科技的冲锋号。

不止是移动付出的失利，直销银行的失利、不良迸发、赢利增速回落、人才出走，2013-2015年，银职业诸事晦气，一度成了人们口中将被“推翻”的恐龙。

2016年以来，局势好像发生了改变，职业不良率开端企稳、赢利增速上升，连股票商场的体现都让人冷艳（拜见下图）。

再看互金巨子，2016年头开端遭受强监管，之后，接连表态定位为金融科技公司，再之后，进一步精简为科技公司，让金融的归金融，科技的归科技。

看上去好像是一副缴械投降的姿态，而银职业想要的好像不止于此。

事务上站稳了脚跟，银行巨子开端发力金融科技，单个银行开端定位为金融科技银行，让金融的归金融，科技的也归金融。

5月15日下午，毕马威全球15个国家和地区金融科技合伙人走进百信银行，与百信银行高管深入探讨金融科技范畴最新论题，以及百信银行将来怎样进击金融科技。

5月15日，我国民生银行建议树立的科技公司——民生科技有限公司在京正式树立。

招行则提出“每一项事务、流程、办理都要以金融科技的手法再造，整个安排、每个办理者、一切岗位都要以金融科技思维从头武装”的金融科技转型方针，确认了七项中长期使命，其间：

“打破竖井，结构以客户为中心的事务流程，以‘客户旅程地图’展开数字化端到端的流程整理和优化”；

“将涣散在事务线的运营功能会集起来，建造自动化、智能化的同享运营渠道”；

“打通条线区隔，环绕招商银行、掌上日子两大App的月活泼用户数协同作战”。

在我看来，都捉住了问题的要害，对银职业的互联转型，颇具启发性。

互金巨子与大银行，一个步步撤退，一个步步紧逼，银职业开端走BATJS的路，让它们无路可走。从前的推翻者与被推翻者的追逐游戏，莫非两边交换人物，从头开战？

所谓苦尽甘来，所谓局势交换，大约就是这个姿态。

2

咱们对银行刮目相看，成绩的上升是本源。

2017年，商业银行完成净赢利1.75万亿元，同比添加5.99%，增速较2016年上升2.44个百分点。从上市银行看，2015-2017年，大多数银行的净赢利增速都完成了三连升，向好的趋势根本树立。

问题是，这么好的成绩怎样来的？

银行的营收主要是两块，利息收入和非利息收入。2015-2017年，商业银行非利息收入占比接连下降，从23.73%降至22.65%，看来，成绩的上升，净利息收入是功臣。

影响净利息收入的有两个要素，一个是量，即生息财物（主要是借款），一个是价，即净息差。2015-2017年，商业银行净息差接连下降，从2.54%降至2.10%，所以，借款量的添加才是成绩上升的功臣。

借款又分为对公借款和零售借款，如下图，2016年曾经，金融组织新增人民币借款中，对公借款（红线）总是遥遥领先零售借款（蓝色）；2016年以来，除年头的两个月外，零售借款（蓝色）新增现已完成对对公借款（赤色）的反超。所以，借款的添加，零售借款是功臣。

剖析到这儿，也就明亮了。商业银职成绩上升的大功臣是零售借款的快速添加，说白了，就是捉住了这两年消费金融的风口。

信誉卡事务的迸发是个佐证。截止2017年底，信誉卡发卡量5.88亿张，较2016年底添加1.23亿张；信誉卡未偿信贷总额5.56万亿元，同比添加36.83%，增速较2016年提高13.2个百分点。

问题是，假如咱们对银行的刮目相看，仅仅来自其消费借款事务做得好，好像不值得道贺。

由于消费金融的风口，不只银行捉住了，消费金融公司、小贷公司、P2P渠道、现金贷渠道乃至是供给信誉稳妥的稳妥公司，哪个没有捉住呢？好像其他组织抓得更好一些呢，在这方面，作为这些产品的用户，信赖咱们都有感触。

衡量银职业是否真的转型成功，更多地应该在机制文明、流程再造、立异鼓励和人才招引等层面去看，在这些方面，职业的转型刚刚起步罢了。

比方，人才流向是最好的风向标，人才从传统银行流出的趋势，现在有所缓解了吗？

3

无论怎样，成绩好转了，银行有钱了，也开端布局金融科技。

走他人的路，简单让人无路可走，好像大战“剑拔弩张”，让人热血沸腾，但往深了想，不是这么回事儿。

“拥抱金融科技，就是拥抱未来”，这一点毋庸置疑。但条条大道通罗马，拥抱金融科技，能够自主研制，也能够凭借外力，但自主研制才是真理吗？

从我国芯事情看，应该是这样。但站在职业层面，这个思路并不可行。

对银职业而言，金融科技的想象力总之要回到事务层面，科技没有天花板，事务的天花板却很显着。

就单个银行来说，没有金融科技时，零售事务净赢利100亿，金融科技驱动后，零售事务净赢利有没有或许飙升至200亿？彻底有或许。扩展至全职业，引入了金融科技，职业净赢利有或许大幅度添加吗？根本不或许。

由于借款总需求没有上升，商场蛋糕仍是那么大，假如每家银行都加大科技投入，成果只能是全职业赢利下滑。

举个不恰当的比方，假如每家手机厂商都活跃拥抱新技能，都投入巨资研制自己的“安卓”体系和“高通”芯片，手机工业能迎来愈加绚烂的明日吗？

“咱们不能狭窄，咱们做操作体系，和做高端芯片是相同的道理，主要是让他人答应咱们用，而不是断了咱们的粮食，断了咱们粮食的时分，备份体系要能用得上”，

任正非曾这么辩证论述华为自研芯片的初衷，而关于自主立异，他更着重敞开协作，

“咱们在立异的过程中着重只做咱们有优势的部分，其他部分咱们应该更多地加强敞开与协作，只要这样咱们才或许构建真实的战略力气。……咱们一定要防止树立封闭体系，咱们不敞开就逝世”。

银职业何曾不是这样，站在全职业层面看，几家组织搞一搞，然后同享出来给咱们用才契合职业利益，也是仅有的出路。

4

在芯片和底层操作体系这个层面，巨子才有资历上牌桌，它们是四大行，是全国股份制银行，是BATJS。

中小金融组织早已看透了这个道理，自建科技团队，主要是做一些适配性的局部优化和流程优化，像国产手机在体系层面临安卓体系的优化相同，若要彻底自给自足，几乎是一种“梦想”。其他不说，招行发力金融科技，能够拿出47.41亿元（2017年）研制费用和22亿（2018年）立异基金，一般的中小金融组织能够吗？

2016年开端，几大互金巨子先后定位为金融科技公司；2017年，大银行也喊出了“金融科技银行”的标语；从发力的范畴上看，都是大数据、区块链、人工智能、云核算等。

巨子之间总能够打一打吧，但或许性大吗？

孙子兵法有云，“主不能够怒而兴师，将不能够愠而致战；合于利而动，不合于利而止”。说得直白些，是战是和，并非态度驱动，要看利益驱动。

在硬件范畴，许多时分非此即彼，你有一个苹果，我也有一个苹果，但客户只吃一个苹果，成果就是有你没我；在软件范畴，你有一个思维，我有一个思维，客户就有两种思维能够学习，同享是有价值的。

金融科技更多地仍在软件范畴，归于典型的合则两利、斗则两败，同享才干带来价值的最大化：

比方区块链，区块链之于金融业，意在消除组织间缺少信赖带来的买卖冲突，提高跨组织协作的功率。假如咱们都互不相让、不协作了，探究区块链还有什么实用价值呢？

比方大数据，数据大而多元才有含义，不同的组织进行数据同享，才干发挥出1+1>N的作用。假如咱们都得少为足，大门紧锁，瘠薄数据土壤中造出来的模型，又有多大的实用价值呢？

比方人工智能，语音辨认和图像辨认范畴，其他工业现已有了较为老练的探究，金融巨子还有必要自己造轮子吗？

……

是的，金融科技需求砸钱，但有钱不能固执，钱买不到优质场景、买不到中心数据、更买不到立异的机制与文明。

既然是巨子，这个道理是要懂的，真计划全面开打，才是愚笨备至。

巨子们纷繁发力金融科技，不是要争个你死活我，大约是为了更好地促进协作。就像我国研制核武器，不是要掀起核战争，咱们的意图，是以核止战。

敞开与协作，是咱们一向的建议与挑选。

所以，走他人的路，让咱们的路越走越宽吧。