[为国接盘]上海如何辅导企业上市定向增发股票

文章概要预览：定增是怎样回事?上市公司怎样才能够发定增怎样参与上市公司的定向增发？我公司有资金想参与定向增发，怎样操作？上市公司增发股票的详细程序是怎样的定向增发的详细概念 什么是股票定向增发上市公司怎样定向增发

一、定增是怎样回事?上市公司怎样才能够发定增定增全称为定向增发，指的是非揭露发行即向特定出资者发行，实际上便是海外常见的私募，我国股市早已有之。可是，作为两大布景下——即新《证券法》正式施行和股改后股份全流通——首先推出的一项新政，现在的非揭露发行同曾经的定向增发比较，现已产生了质的改变。在2006年证监会推出的《再融资管理办法》（征求意见稿）中，关于非揭露发行，除了规则发行目标不得超越10人，发行价不得低于市价的90%，发行股份12个月内（大股东认购的为36个月）不得转让，以及募资用处需契合国家产业政策、上市公司及其高管不得有违规行为等外，没有其他条件，这便是说，非揭露发行并无盈余要求，即使是亏损企业也可请求发行。非揭露发行的最大优点是，大股东以及有实力的、危险承受能力较强的大出资人能够以挨近市价、甚至超越市价的价格，为上市公司运送资金，尽量削减小股民的出资危险。因为参与定向的最多10名出资人都有清晰的锁定时，一般来说，勇于提出非揭露增发计划、而且现已被大出资人所承受的上市公司，一般会有较好的成长性。诘问谢谢追答不客气诘问能够给我详细解说下其间的程序吗？追答对不住。不知道。要请会计师和律师或到证监会咨询

二、怎样参与上市公司的定向增发？我公司有资金想参与定向增发，怎样操作？找上市公司的证券事务部联络。不要紧，是不太可能参与到上市公司的定向增发。除非你们公司有上市公司垂青的东西。

三、上市公司增发股票的详细程序是怎样的打开悉数增发股票的详细程序为：1，先由董事会作出抉择董事会就上市公司请求发行证券作出的抉择应当包含下列事项：（1)本次增发股票的发行的计划；（2)本次征集资金运用的可行性陈述；(3)前次征集资金运用的陈述；(4)其他有必要清晰的事项。2，提请股东大会同意股东大会就发行股票作出的抉择至少应当包含下列事项：本次发行证券的品种和数量；发行方法、发行目标及向原股东配售的组织；定价方法或价格区间；征集资金用处；抉择的有效期；对董事会处理本次发行详细事宜的授权；其他有必要清晰的事项。股东大会就发行事项作出抉择，有必要经出席会议的股东所持表决权的2/3以上经过。向本公司特定的股东及其相关人发行的，股东大会就发行计划进行表决时，相关股东应当逃避。上市公司就增发股票事项举行股东大会，应当供给网络或许其他方法为股东参与股东大会供给便当。3，由保荐人保荐并向我国证监会申报，保荐人应当依照我国证监会的有关规则编制和报送发行请求文件。4，审阅并抉择核准或不核准增发股票的请求。我国证监会审阅发行证券的请求的程序为：收到请求文件后，5个工作日内抉择是否受理；受理后，对请求文件进行初审；由发行审阅委员会审阅请求文件；作出核准或许不予核准的抉择。5，上市公司发行股票自我国证监会核准发行之日起，上市公司应在6个月内发行股票；超越6个月未发行的，核准文件失效，须从头经我国证监会核准后方可发行。证券发行请求未获核准的上市公司，自我国证监会作出不予核准的抉择之日起6个月后，可再次提出证券发行请求。上市公司发行证券前产生严重事项的，应暂缓发行，并及时陈述我国证监会。该事项对本次发行条件构成严重影响的，发行证券的请求应从头经过我国证监会核准。6，上市公司发行股票应当由证券公司承销，承销的有关规则参照前述初次发行股票并上市部分所述内容；非揭露发行股票，发行目标均归于原前10名股东的，能够由上市公司自行出售。

四、定向增发的详细概念 什么是股票定向增发近来据发现，定向增发这个股票术语呈现的频率比较高，所以今日想给我们介绍一下什么叫做定向增发，定向增发的详细概念又是什么，信任也有许多股民不太了解这个股票术语吧。??????定向增发详细便是指一个上市公司关于股民出资不揭露的行为，其间上市公司进行定向增发是为了对其新产品的一些宣扬手法，是是对现有产品的产能进行扩张、对新产品进行研制投产、对其它财物进行吞并收买重组等。证监会规则定向增发发行目标不得超越10人，发行价不得低于市价的90%？，发行股份12个月内(大股东认购的为36个月)不得转让。??????准则的树立??????006年5月发布的《上市公司证券发行管理办法》树立了上市公司向特定目标非揭露发行股票的准则；2007年9月，为标准上市公司非揭露发行股票行为，证监会拟定了《上市公司非揭露发行股票施行细则》，非揭露发行股票准则化、惯例化。??????定向增发是上市公司再融资的首要手法。??????跌破增发价怎样了解??????1、假如还没有施行增发，那么增发的价格：一是能够从头修订的，二是或许撤销增发，三能够修正增发的数量。??????2、尽管确认了增发价格，但不一点就立刻会施行，所以现在尽管跌破增发价格，并不能阐明价格会立刻上去。??????3、跌破增发价格，不是能够买入的理由，但能够亲近重视公司的状况，和股价的动摇。??????4、增发价格的跌破是很正常的现象，有增发前跌破的，也有增发之后跌破的。??????所以，一般状况下，不一样的出资者能够依据自己关于一只股票的价格预算会有不一样的观点，一般状况，首发价、增发价、增持价和每股净财物代表了不同类型的出资者所认可的股票合理价值。跌破这些合理价值的股票，相对而言，具有了安全边沿。

五、上市公司怎样定向增发定向增发仅仅一种方式，增发主体和客体不同，流程也有一些差异。　比方，上市公司向组织出资者定向发行股票以开展资金；上市公司施行股权鼓励，由上市公司向鼓励目标定向发行股票；上市公司向大股东定向发行股份，征集资金用来购买大股东的事务类财物，然后完成财物置换；或是大股东直接用财物来换上市公司股份，方式上依然选用上市公司定向发行，等等。 定向增发的条件在新公司法和上市公司新股发行管理办法出台后，比较松。详细的流程大致是： 一、公司有大体思路，与我国证监会开始交流，取得大致认可； 　二、公司举行董事会，公告定向增发预案，并提议举行股东大会； 　三、公司举行股东大会，公告定向增发计划；将正式申报材料报我国证监会； 四、请求经我国证监会发审会审阅经过，公司公告核准文件； 五、公司举行董事会，审议经过定向增发的详细内容，并公告； 六、履行定向增发计划； 七、公司公告发行状况及股份变化陈述书。